牛市還是熊市？專業交易員不在乎！每個交易員都應該知道的三種策略

那些剛開始投資的人可能會認為，專業交易員夜以繼日地分析市場並選擇最佳交易，但事實根本不是這樣。

頂級交易員與普通交易員的不同之處並不在於他們眼光犀利，而是他們能夠運用久經考驗的策略長期保持凈收益。 今天，我們將討論期貨如何套利交易，如何從資金費率中獲利以及頂級交易員如何使用跟蹤止損策略。

這三個簡單的策略，並不是每一個都涉及專用交易機器人或大量保證金，這意味著投資者不需要很大的交易額即可產生利潤。

非定向策略

加密市場以價格反覆波動性聞名，許多資產在1小時至24小時內上漲或下跌兩位至三位數。

投資者被獲取豐厚回報的可能性所吸引，因此建議在加密貨幣投資上僅尋求2％的月收益聽起來很瘋狂。

投資者為什麼要採取這樣的「低收益」策略？ 答案是複利。 如果交易員每月可以賺取2％的利潤，那麼他們的年化收益率就等於27％。

很少有交易員能夠通過猜測市場的頂部和底部始終如一地賺取相同的收益。 因此，獲得更可靠的收益可以減輕兩方面的壓力：潛在損失和把握市場時機這項幾乎不可能實現的任務。

有一大策略稱為套利交易，它是指在傳統市場上購買加密貨幣並出售其固定交割日期的期貨。

可以通過分析基差指標（也稱為期貨市場年化溢價指標）來衡量該利率。

ETH期貨合約基差 資料來源：Skew

套利交易不是永久性交易，因為基差指標根據投資者的看漲程度而波動。 通常，山寨幣的獲利機率更大，因為它們的競爭較小。

從以上圖表可以注意到以太坊（ETH）的基差在8月中旬是如何達到20％的年化水平的。但是，這裡有一個陷阱。

問題總是存在於細節之中，這就是其中一種情況。 僅當以加密貨幣作為保證金並通過期貨來做空這種加密貨幣時，這種交易策略才有效。 一些衍生品交易所只允許你存入比特幣（BTC）或Tether（USDT）作為抵押。

投資者必須重點記住的是，與永續合約（反向掉期）不同，交割合約具有設定的到期日。因此，需要在清算期貨合約時賣出現貨頭寸。

交易資金費率

其他非定向交易包括期權策略，這些期權策略通常包含多個到期合約和期貨合約。

風險較小的一種策略是利用和交易資金費率。 永續合約（反向掉期）將收取多頭或空頭費用，具體取決於多空比率。 這些交易所通常會每8小時通知下一次資金費的估價。

當該利率上升時，專業交易員將進行做空，同時在現貨交易所買入現貨。 因此，他們的風險得到了充分的對沖，從而獲得了資金費率後還恢復了交易權。

自動化交易等於成功

有時侯，市場上沒有很多規避風險的交易策略。 在這種情況下，即使是專業交易員也可能考慮承擔定向風險。與新手交易員不同的是他們使用自動化交易。

大多數交易員都知道如何使用止損策略，這是一件好事，但這並不是創造獲利機會的原因。 交易員可以使用相同的方法來發起交易，尤其是在使用跟蹤止損策略時。

幣安期貨交易平台 資料來源：幣安

在以上的示例中，該追蹤止損買入（做多）的激活價格為 12,900美元。 因此，當市場交易價格保持在該水平之上，該訂單仍處於休眠狀態。

一旦比特幣達到該價位，它只會在反彈0.8％（回調率）之後才購買。 因此，一旦比特幣從低點上漲103美元，它將自動購買。

這種策略是專業交易員經常使用的一種使投資過程自動化的策略，它大大減少了全天24小時觀察價格的需求。

採取並掌握這三種策略：期貨套利交易，從資金費率中獲利以及使用跟蹤止損進行購買。學習非定向交易和期權策略，你就不用再去猜測市場的頂部和底部了。